Güncelleme : 04.02.2016 Cuma 09:15
Petrol, düşüş trendini yukarı yönde zorluyor
Dün Dolar'da yaşanan satış dalgasının ardından Amerikan tipi ham petrol fiyatının 32$ üzerinde seyrettiğini takip ettik. Bunun en büyük nedeni dün ABD ekonomisine ilişkin açıklanan verilerin ekonomik yavaşlamaya işaret etmesi ve Fed'in faiz artırım beklentisinin zayıflaması olarak gösterebiliriz. Dün açıklanan Ocak ayı ADP özel istihdam değişim, piyasa beklentisini karşılamasına karşın, verinin içeriği değerlendirildiğinde sektörlerim istihdama katkısının bir önceki aylara nazaran düşük kaldığı görülüyor. Aynı zamanda, hizmet PMI verisi 27 ayın en düşüğünde zayıf bir görünüm ortaya koydu. Bu noktada, küresel anlamda zayıflayan dolar etkisi petrol fiyatının 33$'a yakınsamasını destekledi. Diğer yandan, dün açıklanan petrol stokları 29 Ocak ile biten haftada yaklaşık 7,8 milyon varil artış gösterdi. Stokların artmasındaki etkene bakıldığında üretim kaynaklı olmadığı, artan ihracattan dolayı stokların yükseldiği görülüyor. WTI teknik olarak incelendiğinde, alçalan kanalın üt bandının yukarı yönde zorlandığı görülüyor. WTI, 33.20$'ın üzerine çıkması durumunda düşüş trendi yukarı yönde kırılmış olacak. Buna karşın geri çekilmelerde 32.45 / 32,60 / 31,60 destekleri takip edilebilir.
Dirençler: 33.20 / 33.77 / 34.50
Destekler: 32,45 / 32.60 / 31.60
Draghi öncesi Euro/Dolar 1,10 seviyesinde seyrediyor
Dün zayıf gelen ABD verilerinin ardından EUR/USD paritesi önemli dirençlerini yukarı yönde kırarak 1,1140 seviyesine yükselmesinin ardından bir miktar ivme kaybetti. Dün açıklanan ABD hizmet PMI verisi 27 haftanın en düşüğünde açıklanarak zayıf bir görünüm ortaya koydu. Dolar, ABD ekonomisindeki yavaşlama işaretlerinin etkisiyle diğer para birimleri ve emtialar karşısında değer kaybetti. Aynı zamanda ekonomideki daralma işaretleri Fed'in faiz artırımına ilişkin beklentileri zayıflatan bir algı yaratmış olabilir. Bugün saat 10'da Avrupa Merkez Bankası (ECB) Başkanı Draghi'nin konuşma yapması bekleniyor. EUR/USD paritesinin 1,11 seviyeleri görmesi, Draghi'nin yapacağı konuşmasında pariteyi aşağı yönde çekmeye yönelik ve daha çok parasal genişlemeyi işaret eden açıklamaların yer verileceği beklentisi oluşmuş durumda. Diğer yandan bugün ABD cephesinde açıklanacak dayanıklı tüketim mal siparişleri önemle takip edilecek. EUR/USD paritesi teknik olarak analiz edildiğinde, paritenin uzsun süredir 1,10 seviyesi üzerinde tutunmakta zorluk çektiğini takip ediyorduk. Bu hızlı yükselişin ardından paritenin 1,1040 - 1,1000 seviyesi üzerinde kalmaya devam etmesi yükselişleri destekleyebilir. Bu durumda, 1,1145 ve 1,12 direnç bölgesi takip edilebilir.
Dirençler: 1,1080 / 1,1145 / 1,1200
Destekler: 1,1040 / 1,1000 / 1,0900
BoE öncesi Sterlinde değer artışı devam ediyor
GBP/USD paritesi, İngiltere hizmet PMI verisinde yaşanan yükselişten ve ABD ekonomisine dair olumsuz sinyallerden güç alarak 1.4660 bölgesine kadar yükseldi. Markit tarafından açıklanan İngiltere hizmet sektörü PMI raporunda yeni yatırımların geçtiğimiz Temmuz ayından sonra en keskin artışı yaptığı belirtilmiş. Aynı zamanda yayınlanan raporda sektörün yarattığı istihdamında artmaya devam ettiği görülüyor. ABD Doları kanadında ise dün başlayan değer kaybı devam ediyor. Dolar endeksinin 98.90 bölgesinde 96.90 seviyesine doğru gerilediği görüldü. Hafta başından beri çok olumlu sinyaller vermeyen ABD ekonomisine dair dün açıklanan verilerde de geçtiğimiz aylara nazaran zayıflık olduğu görüldü. Ocak ayı özel sektör istihdam değişim raporunda 205 bin kişilik artış olduğu açıklandı. Yaratılan istihdamın neredeyse yarısı orta ölçekli firmalar tarafından gerçekleştirilmiş. ABD hizmet sektörü PMI endeksinde ise Ocak ayında 0,5 puanlık düşüş olduğu açıklandı. Bugün ise gözler BoE para politikası toplantısında ve başkan M.Carney'ın konuşmasına olacak. GBP/USD paritesi teknik olarak analiz edildiğinde; geçtiğimiz hafta yazdığımız raporlarda da belirttiğimiz üzere teknik analizin paritede toparlanma sinyali vermesinin ardından düşüş trendi sonlandı. Düşüş trendinin kırılması akabinde 1.4350 üzerine yerleşen parite fiyatı bir sonraki ana direnç olan Fibonacci 50,0 seviyesi 1.4660 yakınlarına kadar yükseldi. Bundan sonraki süreçte 1.4660 ana direnç 1.4520 ana destek seviyesi olarak takip edilebilir. Bugün için takip edilebilecek teknik seviyeleri ise yukarı alanda; 1.4651 / 1.4678 / 1.4705 aşağı alanda; 1.4543 / 1.4439 / 1.4379 olarak hesaplanmakta.
Dirençler: 1.4651 / 1.4678 / 1.4705
Destekler: 1.4543 / 1.4439 / 1.4379
Dolar/Yen'de 118.50 direnci takip edilebilir
USD/JPY paritesi, 118.00 seviyesinde tutunmaya çalışıyor. Geçtiğimiz hafta BoJ'un sürpriz bir şekilde negatif faize geçmesinin ardından yükselen paritede Dolar kanadı bu hafta ön plana çıktı. Piyasalar, yarın açıklanacak olan ABD tarım dışı istihdam verisine odaklanmış durumda. Piyasaların beklentisi 190 bin seviyesinde açıklanması yönünde. Veri, 200 bin üzeri açıklanırsa bu durum ABD Doları açısından pozitif bir algı yaratabilir. ABD Dolarının güçlenmesi, USD/JPY paritesi üzerinde yukarı yönlü hareketlere neden olabilir. Bu sabah, BoJ başkanı Kuroda yapmış olduğu konuşmasında, varlık alımlarında sınırın olmadığını ve %2'lik enflasyon hedefine ulaşmak için ellerinden geleni yapacaklarını belirtti.Bugün içerisinde, ABD'de dayanıklı tüketim malları siparişleri ve fabrika siparişleri açıklanacak. USD/JPY paritesini teknik olarak incelediğimizde, 118.50 seviyesinin altında kalmaya devam ettiği müddetçe yukarı yönlü hareketlerde başarısız kalabilir. Paritede kuvvetlenmeden bahsedebilmemiz açısından 118.50 direncinin üzerinde kalıcı seyirler görülmesi gerekebilir. Bu durumda parite, 119.90 direncine doğru yukarı yönde ivme kazanabilir. Paritede, geri çekilmelerde ise 117.35 desteği takip edilebilir.
Dirençler: 118,50/119,90 / 121,05
Destekler: 117,35 / 116,25 / 115,90
TL güçlenmeye devam ediyor
USD/TRY paritesinde, aşağı yönlü hareketler sürüyor. GOP para birimlerinde dolara karşı değer kazançları dünde etkili olurken bu sabahta ılımlı hava esiyor. Diğer yandan dolar endeksinin 98 seviyesinin altına gerileyerek 97.40 seviyesine düştüğünü izliyoruz. ABD dolarında dünyada değer kaybı olduğu açıkça gözleniyor. Bu rüzgarın etkisiyle içeride USDTRY kurununda sert düşüşle 2.91 sınırına geldiği söylenebilir. Paritede, geri çekilmelerin devamı durumunda 2.9030 desteğine doğru uzamalar görülebilir. Türkiye'nin 5 yıllık CDS rakamı 290 seviyesinde seyrini sürdürüyor. Dünkü CDS rakamı da 288-290 aralığında seyrini sürdürüyordu. CDS'lerde önemli bir değişim görülmüyor ve bu durum TL tarafını ılımlı etkileyebilir. Bugün içerisinde, yurtiçinde açıklanacak önemli bir veri akışı bulunmuyor. ABD'de kanadında ise dayanıklı tüketim malları siparişleri ve fabrika siparişleri açıklanacak. Yarın ise ABD'de tarım dışı istihdam günü. ABD'de yarın açıklanacak olan tarım dışı istihdam verisi piyasalar üzerinde hareketlilik yaratabilir. Diğer yandan bugün İngiltere Merkez Bankası faiz kararı ve Başkan Carney'ın konuşmaları ile AMB Başkanı Draghi'nin konuşmaları döviz kurları üzerinde etkili olabilir. USD/TRY paritesini teknik olarak incelediğimizde, 2.9360 direnci takip edilebilir. Parite bu direncin üzerinde kalmayı başarırsa bu durumda 2.97 direncine doğru yukarı yönde ivmelenme görülebilir. Geri çekilmelerde ise 2.9030 desteğinin kırılması parite üzerinde satış baskısını hızlandırabilir.
Dirençler: 2,9360-2,97-2,9850
Destekler: 2,9230-2,9030-2,8850
Ekonomik Takvim
Saat
Ülke
Açıklanacak Veri
Beklenti
Önceki
09:15
USD
FED Rosengren Konuşması
10:00
EUR
ECB Başkanı Draghi Konuşması
14:00
GBP
BoE Politika Faiz Kararı
0.50%
0.50%
14:00
GBP
BoE Varlık Alımı
375B
375B
14:00
GBP
BoE Enflasyon Raporu
14:30
GBP
BoE Başkanı Mark Carney Konuşması
15:30
USD
ABD İlk İşsizlik Başvuruları(30 Ocak)
277K
278K
15:30
USD
ABD Devam Eden İşsizlik Başvuruları(23 Ocak)
2240K
2268K
15:30
USD
FED Kaplan Konuşması
17:00
USD
ABD Fabrika Siparişleri(Aralık)
-2.8%
-0.2%
17:00
USD
ABD Dayanıklı Tüketim Malları Siparişleri(Aralık)
-4.5%
-5.1%
17:00
USD
ABD Çekirdek Dayanıklı Tüketim Malları Siparişleri(Aralık)
-1.2%
Yasal Uyarı Notu: Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti, yetkili kuruluşlar tarafından kişilerin risk ve getiri tercihleri dikkate alınarak kişiye özel sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler ise genel niteliktedir. Bu tavsiyeler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.
İntegral Menkul Araştırma Departmanı
www.integralmenkul.com.tr
www.integralforex.com.tr
www.borsaintegral.com