HİSSE DEĞERLENDİRMESİ-Ak Yatırım, Halkbank için 6,50 TL hedef fiyatını ve 'Nötr' tavsiyesini korudu

Ak Yatırım, Halkbank için 6,50 TL hedef fiyatını ve 'Nötr'
tavsiyesini korudu.
Ak Yatırım, konu ile ilgili raporunda şu değerlendirme
yapıldı:
"Halkbank'ın 3Ç20 net kârı önceki çeyreğe göre %67 azalarak 315
milyon TL oldu. Bu sonuç bizim 310 milyon TL net kâr tahminimize
paralel olmakla birlikte 347 milyon TL olan ortalama analist
tahmininin altında kaldı. Böylece bankanın 2020/9aylık dönemde net
kârı önceki yıla göre %126 artarak 2,1 milyar TL oldu. Ancak özkaynak
kârlılığı %7,5 seviyesinde kaldı. Kârlılığın düşük kalması Halkbank'ın
3Ç20'de 3 milyar TL kur farkı ve Hazine zararı açıklamasından
kaynaklandı. Bizim öngörümüz ilgili kalemdeki zararın 2 milyar TL
olacağı yönündeydi. Bununla birlikte bankanın beklentimizden yüksek
net faiz geliri ve beklentimizden düşük karşılık gideri açıklaması net
kârı tahminimize yaklaştırdı. Yorum: 3Ç20 sonucunun ardından banka
için 2020 tahminimizi %14 ve 2021 tahminimizi %33 oranında azaltarak
3,0 milyar TL düzeyine indirdik. 2021 için yaptığımız muhafazakar
tahmin karşılık giderlerinde olası artış ve net faiz marjında olası
daralma öngörülerimizi yansıtıyor. Hisse için 12 aylık fiyat hedefi
6,50 TL düzeyinde bulunuyor.Hissede ‘Nötr’ görüşümüzü koruyoruz."

https://yatirim.akbank.com/_layouts/15/AkbankYatirimciPortali/Rapor/Download.aspx?ID=5486

******

Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım
danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti,
aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen
bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı
sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve
tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine
dayanmaktadır. Bu görüşler mali durumunuz ile risk getiri
tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer
alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize
uygun sonuçlar doğurmayabilir.

*******

Foreks Haber Merkezi ( haber@foreks.com )
http://www.foreks.com
http://twitter.com/ForeksTurkey