HİSSE DEĞERLENDİRMESİ-Şeker Yatırım, Trakya Cam hedef fiyatını 2,28TL'den 3,00TL'ye yükseltti

Şeker Yatırım, Trakya Cam hedef fiyatını 2,28TL'den 3,00TL'ye
yükseltti.
Şeker Yatırım ( www.sekeryatirim.com.tr ) konu ile ilgili
raporunda, Trakya Cam için 'AL' tavsiyesini koruduklarını belirtti.
Raporda şu değerlendirme yapıldı:
"Satış gelirlerinde hızlı büyüme…
Beklentiler dahilinde net kar… Trakya Cam 2Ç16'da 321,3mn TL net
kar elde etti. Bizim ikinci çeyrek için net kar tahminimiz 330mn TL
seviyesindeyken, piyasadaki ortak beklenti ise 322mn TL net kar
seviyesindeydi. Şirket, Mayıs ayı sonunda portföyünde bulunan
67.224.607 TL nominal değerli Soda Sanayi payının satışını
gerçekleştirmişti. Trakya Cam bu satış işlemi sonunda bir sefere
mahsus olmak üzere 284,2mn TL satış geliri elde etmişti. Net kar
rakamının artışında şirketin iştirak payları satışından gelir
kaydetmesi etkili olmuştur. Trakya Cam'ın Soda Sanayii'ndeki %10,19
olan iştirak oranı ise satış sonrasında %0'a düşmüştür. İkinci çeyrek
net kar rakamının da eklenmesiyle şirketin 1Y16'da kümüle net kar
rakamı 386,1mn TL seviyesine ulaşmış oldu.
Pay başına hedef fiyatımızı artırıyoruz… Beklentilerden daha iyi
gelen ikinci çeyrek finansal sonuçlar ışıgında, 2,28 TL olan pay
başına hedef fiyatımızı 3,00 TL seviyesine çıkarıyoruz. Pay başına
hedef fiyatımızın 15 Ağustos 2016 kapanışına göre %13,2 oranında
getiri potansiyeli taşıması nedeniyle de 'AL' önerimizi koruyoruz.
Şirket payları 2016T F/K 5,07x ve 2016T FD/FAVÖK 7,16x çarpanlarıyla
işlem görmektedir. "

Analizin tamamı
için:

http://www.sekeryatirim.com.tr/Raporlar/mali_tablo_analiz/TRKCM_2Ç16.pdf


Foreks Haber Merkezi ( haber@foreks.com )
http://www.foreks.com
http://twitter.com/ForeksTurkey