HİSSE DEĞERLENDİRMESİ-Vakıf Yatırım, Albaraka Türk için 1,49 TL hedef fiyat ile 'TUT' önerisini korudu

Vakıf Yatırım, Albaraka Türk için 1,49 TL hedfe fiyat ile
'TUT' önerisini korudu.
Vakıf Yatırım'ın ( http://www.vakifyatirim.com.tr ) konu ile
ilgili raporunda şu değerlendirme yapıldı:
"Albaraka Türk Katılım Bankası (ALBRK) 2Ç18 Finansal Sonuçları:
Beklentinin üzerinde net kar (+)
Albaraka Türk Katılım Bankası 2Ç18 için bizim tahminimizin %33,
Research Turkey konsensüs tahminlerinin %30 üzerinde 98,5 mn TL net
kar açıkladı. Bu rakam bir önceki çeyreğe göre %0,8, yıllık bazda ise
%3,1 artışa işaret etmektedir.
2018 yılı ikinci çeyrekte beklentimizden daha iyi gelen net ticari
kar net kar beklentimizde yukarı yönlü sapmaya neden oldu.
Bankanın net kar payı gelirleri 2Ç’de bir önceki çeyreğe göre
sınırlı değişim göstererek 249 mn TL olarak gerçekleşirken, net ücret
& komisyon gelirleri ise çeyreksel bazda %13 artış ile 45 mn TL’ye
ulaştı.
Banka’nın 1Ç’de 257 mn TL olan karşılık giderleri 2Ç’de 96 mn
TL’ye gerileyerek beklentimize paralel gerçekleşti.
Banka’nın 2Ç’de kredi büyümesi %6,7 olurken, toplanan fonlar
çeyreksel bazda %6,2 artış gösterdi.
orum: Bankanın 2Ç net karının hem bizim hem de piyasa
beklentilerinin üzerinde gerçekleşmesinin hisse üzerine etkisini
pozitif olarak değerlendiriyoruz. Son 1 aylık dönemde Albaraka Türk
Katılım Bankası hisselerinin BIST-100 endeksine göre %2,6 daha kötü,
banka endeksine göre %8,9 daha iyi performans sergilediği
görülmektedir. Albaraka Türk Katılım Bankası için 1,49 TL hedef fiyat
ile kısa vadede “Endekse Paralel Getiri”, Uzun Vadede ise “TUT”
önerimizi
koruyoruz"

http://www.vkyanaliz.com/Files/docs/gunluk-strateji-bulteni-1533795906.pdf


******

Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım
danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti,
aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen
bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı
sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve
tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine
dayanmaktadır. Bu görüşler mali durumunuz ile risk getiri
tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer
alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize
uygun sonuçlar doğurmayabilir.

*******

Foreks Haber Merkezi ( haber@foreks.com )
http://www.foreks.com
http://twitter.com/ForeksTurkey